“恒小花”App以“提額卡”為噱頭吸引用戶，卻因高額利息、隱性收費及暴力催收引發(fā)廣泛爭議。運營方老牌P2P機構(gòu)恒昌系通過改名套路，反復(fù)包裝同一套高利貸玩法，刻意游走監(jiān)管灰色地帶，持續(xù)挑戰(zhàn)合規(guī)紅線。

恒昌系的借貸產(chǎn)品變遷

“恒小花”由北京樂享無限科技有限公司（以下簡稱“樂享無限”）發(fā)布，小程序運營主體為廣州耀盛網(wǎng)絡(luò)小額貸款有限公司（以下簡稱“耀盛小貸”），服務(wù)由樂享無限與北京君航微金信息科技有限公司（以下簡稱“君航微金”）提供。用戶通過“哈啰打車”借錢模塊接入“恒小花”，顯示其廣泛流量渠道。

企查查顯示，耀盛小貸成立于2017年，注冊資本6億元，暫不滿足經(jīng)營網(wǎng)絡(luò)小貸業(yè)務(wù)的最低注冊資本門檻10億元人民幣（若為跨省級行政區(qū)域經(jīng)營，則需不低于50億元），企業(yè)注冊地址位于廣州市越秀區(qū)，公司法人為徐晨，實控人為沈繁榮。

耀盛小貸工商信息（來源：企查查）

樂享無限曾用名“北京翰橋科技有限公司”，盡管股權(quán)已變更，但其歷史受益人為恒昌創(chuàng)始人秦洪濤。耀盛小貸的股東遼寧雙盈龍源石油化工有限公司，由中達國瑞科技有限公司（60%，以下簡稱“中達國瑞”）和樂享無限（40%）控股。中達國瑞全資控股小恒數(shù)字科技，并通過上海金盈子信息技術(shù)有限公司推出“盈小花”，后者與“恒小花”共享耀盛小貸運營主體。“恒小花”和“盈小花”均與恒昌旗下“恒易購商城”合作，顯示復(fù)雜業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)。

耀盛小貸股權(quán)穿透圖

中達國瑞股權(quán)穿透圖

“恒小花”是恒昌系產(chǎn)品迭代的產(chǎn)物。媒體報道和用戶投訴顯示，其前身為“普融花”，原名“恒易貸”，由北京網(wǎng)眾共創(chuàng)科技有限公司運營，該公司曾由恒昌投資（香港）全資控股。

恒昌投資成立于2011年，初期主營小額信貸，后進軍P2P網(wǎng)貸，推出恒易融、恒慧融、多樂融平臺。2018年，恒易融累計促成出借金額564.6億元；2019年，三家平臺借貸余額近480億元。據(jù)媒體此前報道，恒昌系貸款規(guī)模高達750億元，但現(xiàn)有數(shù)據(jù)未完全證實。受P2P清退及強監(jiān)管影響，恒昌創(chuàng)始人已退出部分公司股東名單。

高息陷阱與隱形費用

“恒小花”通過短信宣稱高額度貸款或免服務(wù)費，誘導(dǎo)用戶借款。其廣告標榜“綜合年化利率（單利）7.2%-36%，最高可貸20萬元”，但用戶投訴顯示，包含了擔(dān)保費、融資咨詢費的實際利率遠超宣傳。一用戶借款6300元，每期還款632.82元，核算年化利率達35.9%。還有用戶借款4800元，每期含69.09元融擔(dān)權(quán)益費，加上罰息，年化利率遠超36%。

截至2025年7月31日，黑貓投訴【下載黑貓投訴客戶端】平臺上，“恒小花”相關(guān)投訴高達36258條。一用戶投訴借款15000元，分12期，每期還款1506.83元，綜合年利率“36%以上”，含隱性費用，違反“超過36%部分利息無效”的法律規(guī)定。另一用戶借款25000元，平臺收取融資咨詢服務(wù)費，利率超36%。更有用戶投訴“恒小花”聯(lián)合58好借、榕樹等平臺放貸，利息加擔(dān)保費每筆超國家24%標準，達36%。

“盈小花”產(chǎn)品頁面同樣宣稱“年化利率7.2%-36%”，并提及“高額保險保障通過率95%”，但用戶反映實際成本超過國家對“高利貸”的36%限定標準。一位用戶在“盈小花”借款20000元，每期扣除兩筆擔(dān)保費，總計3453.72元，綜合利率嚴重超標。

另有用戶揭露“恒小花”捆綁“商品禮包”，價格從623元至1413元，合同未注明內(nèi)容，被指為變相高息的“商品合同”。此外，北京恒榮匯彬保險公司扣款保險費也遭投訴，用戶稱未被事先告知即被扣0.6元并從下月開始每月132元后續(xù)扣費。

合同隱匿與信息濫用

“恒小花”App以“提額卡”為噱頭，通過短信宣傳可激活最高20萬元貸款或信用卡提額，強調(diào)“低門檻”“免服務(wù)費”吸引用戶。此類營銷誘導(dǎo)用戶進入借款流程，卻隱瞞高息和隱性費用。

黑貓投訴顯示，用戶收到“提額卡”短信，承諾輕松借款卻未披露費用詳情。一用戶投訴“提額卡”宣傳未提示額外收費，實際借款15000元，利率超36%，直指“虛假宣傳”，幾乎涉及“提額卡”的投訴都指向了虛假宣傳。這些手段令用戶誤信低成本借款，實則面臨高額費用。

“恒小花”的合同披露問題飽受詬病。

用戶反映，平臺隱藏合同和訂單信息，退息申請時無法獲取。一位用戶在結(jié)清4000元借款后，要求調(diào)取合同，客服卻以多種理由推諉拖延。消費保平臺上一用戶通過“哈啰打車”借款20000元，發(fā)現(xiàn)合同包含1413元“商品禮包”，未事先告知且無具體內(nèi)容說明，被指為“套路貸”。用戶還發(fā)現(xiàn)，借款頁面未清晰披露“商品禮包”或擔(dān)保費詳情，僅在還款后才看到合同隱藏條款。類似問題在“盈小花”中也有體現(xiàn)，其協(xié)議要求用戶確保聯(lián)系人信息真實有效，否則需重新提供，引發(fā)隱私泄露擔(dān)憂。

南都此前報道，“恒小花”通過復(fù)雜協(xié)議設(shè)計，將用戶信息廣泛分享至合作方，規(guī)避披露責(zé)任。具體做法是，恒小花通過“子母協(xié)議”的方式，讓借款用戶以為自己只簽署了四份協(xié)議，但實際上至少簽署了十六份。而且，在這些協(xié)議中，用戶又默默地同意了該平臺向資金方、擔(dān)保平臺、征信機構(gòu)、引流機構(gòu)等眾多合作方提供自己的個人信息。

平臺權(quán)限獲取涵蓋定位、通訊錄、相冊等?！峨[私協(xié)議》顯示，“恒小花”可能在后臺運行時收集設(shè)備信息，涉及麥克風(fēng)、相冊等權(quán)限，雖稱不默認開啟，但用戶質(zhì)疑其透明度。例如，投訴顯示平臺未經(jīng)同意扣除保險費，涉及恒榮匯彬保險公司，客服電話為空號或虛假號碼。

暴力催收的陰影

“恒小花”的催收手段被指激進。用戶投訴稱，逾期后平臺使用虛擬號碼群發(fā)短信，騷擾借款人及單位同事。一位用戶因失業(yè)無力還款，平臺對其及家人持續(xù)暴力催收，導(dǎo)致生活困境。另一用戶反映，逾期一天即遭“通訊錄打爆”，甚至非緊急聯(lián)系人收到威脅短信。

黑貓投訴顯示，一用戶借款8000元，逾期后平臺通過榕樹平臺頻繁騷擾其同事和親屬。另有投訴指出，恒小花聯(lián)合融360、犀益等平臺放高利貸，催收涉及恐嚇，嚴重侵害用戶權(quán)益。

有關(guān)暴力催收的投訴中，“恒小花”對非緊急聯(lián)系人的通訊錄好友進行催收，違反合規(guī)要求。一位用戶在黑貓投訴稱想提前還清，但平臺App甚至無清晰還款入口，誘導(dǎo)逾期以收取高額罰息。另一用戶因資金周轉(zhuǎn)困難逾期，平臺卻持續(xù)群發(fā)短信騷擾，影響其工作和生活。這些行為不僅加劇用戶負擔(dān)，也引發(fā)對平臺催收合規(guī)性的廣泛質(zhì)疑。

監(jiān)管壓力下的灰色地帶

中國金融監(jiān)管持續(xù)收緊，2020年底P2P網(wǎng)貸機構(gòu)全部清零。銀保監(jiān)會指出，部分平臺通過“服務(wù)費”“擔(dān)保費”推高綜合年化利率，誘導(dǎo)過度消費。法律規(guī)定，民間借貸年化綜合成本不得超24%，36%以上部分無效?！昂阈』ā币該?dān)保費、商品禮包等規(guī)避利率紅線，被法律人士批評為“披著合規(guī)外衣的高利貸”。

助貸模式雖為主流，但監(jiān)管要求平臺僅保留展業(yè)屬性，強化持牌機構(gòu)責(zé)任?！昂阈』ā币蕾囈⑿≠J等非持牌主體，資金來源和擔(dān)保方資質(zhì)不透明，游走于監(jiān)管灰色地帶。類似模式在多次清理整頓后仍存變種，增加金融風(fēng)險敞口?！昂阈』ā钡母呦?、隱費與暴力催收，折射出恒昌系在監(jiān)管高壓下的“換殼”生存術(shù)，合規(guī)缺失的現(xiàn)實困境令用戶權(quán)益持續(xù)受損。

消費保平臺近30天對恒小花投訴的歸類

從高額前置費到暴力催收，再到不斷更名的App，恒小花風(fēng)波暴露出的并非個案，而是一整套“換馬甲、躲監(jiān)管、賺差價”的影子金融操作邏輯。這一結(jié)構(gòu)的存在，使得消費者在借貸過程中面對的，不只是一個App或表面品牌，而是一個精密運作的金融通道系統(tǒng)，其操作風(fēng)險和法律責(zé)任被層層轉(zhuǎn)嫁、切割。若缺乏穿透式監(jiān)管與司法追責(zé)，這樣的操盤網(wǎng)絡(luò)將在一個又一個“更名”中持續(xù)運行，而用戶的處境則難有本質(zhì)改善。

業(yè)內(nèi)人士分析，這不是單個平臺的問題，而是一個系統(tǒng)開發(fā)商+流量中介+風(fēng)控外包+資金通道聯(lián)合構(gòu)成的完整灰色產(chǎn)業(yè)鏈。

隨著金融科技的邊界不斷擴張，平臺與技術(shù)提供方的“角色融合”愈發(fā)模糊，如何對這類非持牌但深度介入信貸業(yè)務(wù)的操盤主體進行有效監(jiān)管，正成為亟待破解的難題。監(jiān)管部門下一步或?qū)⒛繕藦摹捌脚_端”延伸至“系統(tǒng)端”。

小說:廢材穿越星元大陸,苦練武道,終成劍凌天下強者

他和那個蕭塵的意識已經(jīng)徹底融合，得到了對方全部的記憶。根據(jù)記憶，他的武魂是劍，精通劍類兵器，也就因為武魂是劍，才被選來寄存神器斷芒，斷芒也是把劍-。他得到了那個蕭塵的意識，同時也得到了這個身體的能力，神識內(nèi)察，看到了自己的武魂，確實是把劍，但讓他吃驚的是，現(xiàn)在似乎又多了一個武魂，多了一個這家伙原本沒有 曾經(jīng)的青云城第一天才方堯在突破玄者境界時，由于觸及了靈海處的神秘黑點而導(dǎo)致黑點炸裂化作漩渦，從而他的修為開始不斷的被吞噬掉，他也因此由天才變成廢物，曾經(jīng)的榮耀不復(fù)存在，面對現(xiàn)實的冷酷，他唯有一路苦修，追求那一絲恢復(fù)的可能。作者最新文章《浪漫需要揭穿》為何不刷票，不封推，也能成為2019最火的網(wǎng)絡(luò)小說？

《劍凌天下》:星元大陸,武道為尊!強者掌…

《劍凌天下》星元大陸，武道為尊！強者掌…星元大陸，武道為尊！強者掌控蒼穹，遨游太虛，逍遙天地，無拘無束。蕭塵意外來到這個世界，前路漫漫，后路蒼茫，人生如劍，當(dāng)勇猛精進，不外如是-。以手中之劍，掌控天地山河，腳踏日月星辰，劍凌天下！
第一本：《劍凌天下》——破戒精彩劇情：兩年之內(nèi)，自己必須要達到地階，否則根本無法在金牌殺手的刺殺中生還|。劍谷，當(dāng)初林然被殺手追殺后逃到的地方，在那里，林然得到了一位高人的傳承，《劍磁元身》以身為器，以身凝元，成就劍元-。按照劍元無堅不摧的特性，打通身體奇經(jīng)八脈根本毫不費力，剩下就是感悟境界，依靠好了吧！